近期，DeepSeek R1模型的横空出世火速出圈，日活用户数已经突破2000万，应用每日下载量接近500万，在多项评测中表现优于主流开源模型，并极具成本优势，显著降低了对硬件资源的需求。目前各界争相接入DeepSeek模型，不断释放推理侧算力需求及端侧机会。
与此同时，在智能硬件方面，AI眼镜作为重要的AI硬件落地载体，正逐渐成为科技巨头们竞相布局的新领域。无论是Meta、Looktech、Rokid、雷鸟创新等智能硬件企业，还是小米、苹果、字节跳动、腾讯等科技巨头，均已开始大力布局AI眼镜市场，以期在AI眼镜市场竞争中占据有利地位。
DeepSeek带动算力需求和端侧机会
相比OpenAI动辄数亿美金训练成本的模型，毫无疑问，DeepSeek具备极大的成本优势。
业内人士分析认为，DeepSeek推理算力成本加速下降，在一定程度上将会提高使用资源的效率，令资源消耗速度上升，因而tokens调用成本降低反而会催生其整体消耗量的提升。
虽然未来tokens或更为普惠，但是对推理算力的需求会呈现更高要求。以DeepSeek-V3为例，需要承载大量的日活用户服务请求，其参数高达6710亿，随着模型参数量的不断增大以及专家数量的增加，在训练和推理阶段，尤其是进行大规模数据处理时，需要依赖高效的分布式计算架构，对计算资源的需求也随之大幅增加。
随着DeepSeek需要不断加快迭代，后续版本的研发和优化等，本质上对训练的算力需求也仍然较大，也需要大量的计算资源来支持模型的更新和改进。
另一方面，DeepSeek-R1允许用户蒸馏实现端侧模型的训练，这将带来端侧模型能力的批量升级，进而带来用户体验的大幅提升，AI的端侧应用落地加速，也将更快迎来端侧应用付费的“时刻”。
国海证券分析认为，DeepSeek有望通过成本优化和技术创新，推动全球AI应用和AI终端技术的创新和普及，并有望加速AGI时代到来。诸如，科大讯飞其自主可控大模型将具备下一代的智能语音识别、自然语言理解、机器翻译等功能，将AI技术广泛应用在教育、政务、医疗、交通等领域；万兴科技作为软件应用类公司代表，完成DeepSeek最新大模型的深度适配，旗下万兴喵影、亿图图示等产品融合了相关AI能力，为用户的创作效率和质量提供实际价值；拓尔思与DeepSeek联合开发金融舆情大模型，为金融机构等客户提供舆情监测、风险预警等服务。
DeepSeek的突破，也表明了我国在算力受限的情况下，通过极致的技术探索，实现对海外AI技术的追赶的可行性，为全球AI治理规则制定注入中国视角，使中国在全球AI发展中发挥更大的影响力。
AI眼镜供应链厂商正加速布局
与此同时，近日，有数码博主爆料称，小米AI眼镜已获得入网许可。消息称，小米AI眼镜原定于2025年3月至4月发布，现计划提前至2月，与小米15 Ultra同台亮相。
从产品端来看，在CES 2025上，众多品牌厂商纷纷展示了其最新的智能眼镜产品，其中AR品牌厂商如雷鸟创新、李未可、Rokid等，以及VR品牌厂商大朋等，都带来了令人瞩目的智能眼镜参展。这些产品不仅在设计上更加时尚轻便，而且在功能和性能上也实现了显著的提升。
目前，国内已有多家上市公司正在积极布局AI眼镜行业，形成了较为完整的产业生态。这些公司不仅涵盖了光学、显示、芯片、传感器等核心技术领域，还包括了代工、整机制造等多个环节，为AI眼镜的快速发展提供了有力支持。
在AI眼镜产业链中，SoC芯片和结构件是成本占比最高的两个领域，分别占据总成本的34%和11%。其中，涉及SoC芯片领域的上市公司包括恒玄科技、中科蓝讯、亿通科技、星宸科技、富瀚微、安凯微、瑞芯微等。这些公司纷纷在互动易上透露了其在AI眼镜领域的布局和进展。
恒玄科技作为智能音频SoC龙头，已广泛应用于TWS耳机、智能手表、智能眼镜等终端产品，并计划在未来继续深耕可穿戴领域，推出更有竞争力的芯片方案。中科蓝讯的蓝牙音频芯片已应用于MINISO名创优品智能音乐眼镜和WITGOER智国者S03智能音频眼镜。亿通科技自研的黄山3智能可穿戴设备SoC芯片已实现全流程自主开发。星宸科技已在AI眼镜芯片上投入研发资源，计划2025年推出产品。
另外，润欣科技在智能穿戴领域的SoC芯片和近场扬声器件有应用于客户的AR眼镜和AI眼镜产品；韦尔股份的图像传感器产品在小尺寸及低功耗方面的优势高度适配AI眼镜等终端客户需求。存储厂商如佰维存储、兆易创新、普冉股份等也与多家AI应用硬件厂商有合作。
结构件细分产业链成本占据AI眼镜总成本的11%。国内一批优秀厂商包括格林精密、长盈精密（已为北美虚拟现实品牌AI眼镜提供结构件）等也加速布局AI眼镜领域。代工厂商如歌尔股份、立讯精密、佳禾智能、亿道信息、天键股份和龙旗股份等负责AI眼镜的具体生产和组装工作。例如，亿道信息AI眼镜品类已和多家国内外品牌签定协议；歌尔股份不仅与小米合作研发新一代AI眼镜，还是精密零组件和智能声学整机的重要制造商；佳禾智能已经给消费级AR客户影目科技出货了影目GO，且后续更新迭代产品和AR及AI眼镜新客户的开发、导入工作正在有序推进。
黑芝麻智驾芯片上车比亚迪
此外，近日比亚迪在香港上市的股票持续飙升12%，创下2022年3月以来的最大百分比涨幅。比亚迪A股收盘上涨10%，达到深交所的日涨幅上限。
此前，比亚迪表示，将于下周举行智能汽车战略发布会。分析师认为，届时该公司可能会宣布旗下平价车型将配置自动驾驶系统。
该公司在这场定于下周一在深圳举行的发布会的邀请函中表示：“让每一个人都能畅享高阶智驾。”
与此同时，市场传闻黑芝麻智能的智驾芯片已应用到比亚迪腾势相关车型上，对此，黑芝麻智能回应称，“黑芝麻智能的芯片已被比亚迪采用，并已实现量产出货，具体细节不便透露。”
黑芝麻智能成立于2016年，是一家车规级计算SoC及基于SoC的智能汽车解决方案供货商，设计了两个系列的车规级SoC，华山系列高算力SoC及武当系列跨域SoC。
根据弗若斯特沙利文数据，黑芝麻智能已于2023年成为全球第三大车规级高算力SoC供应商。
其中，华山系列主要有：面向L2级、L2+市场的A1000L，面向L2+、L3级市场的A1000，面向L3级市场的A1000 Pro，以及正在研发、满足L3级及以上市场需求的A2000；武当系列为舱驾一体跨域智驾芯片，目前已推出C1200产品线。
2024年8月8日，黑芝麻智能在港交所主板上市，其股票代码为“02533.HK”。
数据显示，黑芝麻智能2021年-2024年Q1营收分别为6050.4万元、1.65亿元、3.12亿元、2747.3万元，其中，2021年-2023年营收年复合增速达127.23%，远高于地平线、英伟达、Mobileye、高通、德州仪器等可比公司。
至此，比亚迪的智驾芯片实锤供应商已达3家，分别为地平线、黑芝麻、英伟达。
